现金流，为什么说它是企业和普通人真正的保命符？

作为一名在注会行业摸爬滚打多年的从业者,我见过太多令人唏嘘的商业故事，也见证过无数普通家庭的财务悲欢，在财务报表的三大表中，大多数人往往把目光死死盯着“利润表”，觉得赚钱就是硬道理，但我今天想非常诚恳地和大家聊一个更底层、更残酷，也更具决定性的概念——现金流。

在我眼里,利润只是面子，而现金流才是里子，利润可以让你在酒桌上吹牛，但现金流才能决定你今晚能不能睡个安稳觉。

利润是“虚”的，现金流才是“实”的

我想先给大家讲一个我亲身经历的真实案例,这或许能颠覆很多人对“赚钱”的认知。

几年前,我负责审计一家做出口贸易的制造企业，老板老张是个非常有魄力的人，那一年，老张拿下了欧洲的一个超级大单，财务报表上的净利润飙到了历史新高——整整两千万！庆功宴上，老张红光满面，意气风发，觉得自己终于跻身行业大佬行列。

仅仅过了三个月,老张突然给我打电话，声音颤抖地问我：“能不能借点钱给公司周转一下，哪怕发这个月的工资都困难了。”

我当时非常震惊：“你不是刚赚了两千万吗？”

老张的回答非常经典,也极具代表性：“钱都在账上，但都在客户手里，还没收回来；可是原材料商要现结，工人工资要月结，税务要按时交，银行利息一分不能少，那两千万是‘纸上富贵’，我现在口袋里连买包烟的钱都要凑。”

这就是典型的“黑字破产”，账面有利润，银行没余额。

我的个人观点是：利润是一个会计学上的概念，它遵循的是“权责发生制”。 也就是说，只要你把货发出去了，合同签了，哪怕钱还没到账，在财务报表上你也算“赚到了”，但这个世界运行遵循的是“收付实现制”，你去超市买菜，去交房租，去给员工发年终奖，没人会接受你用“未来的应收账款”来支付。

现金流,才是真金白银，它是企业的血液，利润只是造血能力的体现，如果你现在大出血，哪怕你未来的造血能力再强，你也会死在当下。

这就好比一个人,虽然体检指标（利润）都很好，身体强壮，但如果不吃饭、不喝水（断绝现金流），几天下来照样会挂掉，反之，只要还有一口气，哪怕身体虚弱，只要能喝得进米汤，人就能活下去，甚至慢慢恢复元气。

盲目扩张：现金流断裂的“头号杀手”

在审计生涯中,我看过太多倒在黎明前夜的公司，原因往往不是业务不行，而是步子迈得太大，扯到了现金流。

我印象很深的是一家主打网红餐饮的连锁品牌,前几年，这家店风头无两，一家店火遍全城，老板小李年轻气盛，想要快速复制模式，占领市场，于是在短短一年内，他抵押了房产，贷款开了二十家分店。

每一家分店装修豪华,地段极佳，开业那天也是锣鼓喧天，从利润表上看，他的营业额在飞速增长，餐饮行业的现金流回笼虽然快，但支出更猛。

具体的生活实例是这样的： 小李为了追求极致的装修效果，每家店的装修投入是行业平均水平的两倍，这意味着，在开业后的前六个月，他必须靠极其惊人的流水来覆盖这些固定的装修摊销和房租，不幸的是，就在他开了第15家店的时候，遭遇了那年的特殊情况（比如商圈人流变动或者短暂的公共卫生事件），新店客流不及预期。

这时候,银行贷款到期了，供应商催款了，员工工资发了，因为前期把所有流动资金都压在了新店的装修和押金上，手里没有留足“安全垫”。

哪怕他的另外10家老店每天都在赚钱,但那几千万的固定支出像大山一样压下来，资金链瞬间崩断，小李不得不贱卖所有门店，不仅赔光了积蓄，还背上了巨额债务。

我想发表一个犀利的观点：很多创业者不是死于没有竞争力，而是死于“贪婪”和“虚荣”。 他们沉迷于规模扩张带来的快感，误以为规模就是护城河，殊不知，在现金流面前，规模有时候反而是累赘。

对于企业来说,现金流的健康程度直接决定了你的生存权，如果你手里有充足的现金，你就是那条在冬天里还能游得动的鱼，可以吃掉那些冻僵的竞争对手，如果你现金流枯竭，哪怕你拥有再好的技术、再牛的团队，也只能被低价收割。

普通人的“现金流陷阱”：房子与车子

把目光从企业转向我们普通人的生活,现金流的管理同样重要，甚至更加关乎幸福感。

我身边有很多朋友,看着非常“富有”，但活得非常“焦虑”。

我的大学同学大刘,在互联网大厂工作，年薪百万，这是典型的“高收入群体”，按理说，他应该过得很滋润，但每次聚会，他总是愁眉苦脸。

大刘在一线城市买了套千万级的豪宅,每个月房贷就要还三万多，为了配得上这个房子，他又贷款买了一辆豪华轿车，每个月车贷、保险、油费加起来又要一万多，再加上孩子上私立学校，家里请保姆，每个月的固定支出高达五六万。

虽然他月薪八万（税前），看似覆盖支出绰绰有余，但他的现金流结构极其脆弱，这就是典型的“高资产、低现金流”生活方式。

生活实例来了： 去年，互联网行业寒冬，大刘所在的公司进行了架构调整，他不幸被“优化”了，虽然拿到了N+1的赔偿金，但对于他那庞大的月固定支出来说，这笔钱撑不了几个月。

大刘告诉我,失业后的第一个月，他看着银行卡余额直线下降，焦虑得整夜整夜睡不着觉，他不敢社交，不敢买菜，甚至不敢生病，因为他的资产（房子、车子）虽然值钱，但无法迅速变现变成现金流来救急，房子挂出去半年没人问津，车子更是贬值货。

反观我的另一个朋友小陈,他是做自由职业的，收入不稳定，有时候一个月两万，有时候只有五千，但他从来不焦虑，因为他租着房子，开着代步车，手里存着足以支撑他三年不工作的现金储备。

当大刘在为房贷发愁时,小陈正拿着手里的现金流，在股市低谷时分批买入优质资产。

我的个人观点非常明确：对于普通人来说，现金流就是你的“F-you money”。 它是你面对老板无理要求时敢于辞职的底气，是你面对家庭突发变故时不至于崩溃的保障。

很多人陷入“中产阶级陷阱”，就是误把“负债”当成了“资产”，为了追求那些账面财富（大房子、好车），透支了未来的现金流，一旦收入来源中断，生活就会像多米诺骨牌一样坍塌。

如何构建你的现金流护城河？

既然现金流如此重要,无论是经营企业还是管理家庭，我们该如何守护它？基于我的专业经验和观察，我有几条非常务实的建议。

永远预留“安全垫” 对于企业，账上至少要留着能覆盖6个月固定支出的现金，对于家庭，我强烈建议你存下一笔“紧急备用金”，这笔钱不要去买股票，不要买理财，就放在流动性最高的货币基金或者银行存款里，随时能取出来，这笔钱不是用来赚钱的，是用来买命的。

区分“资产”与“负债” 这虽然是老生常谈，但大多数人依然做不好，能往你口袋里装钱的是资产，把钱从你口袋里拿走的是负债，那辆每天贬值还要烧油的豪车，在现金流层面，它是负债，不是资产，在购买任何大额支出前，先问自己：这笔钱花出去，是改善了我的现金流，还是抽干了我的现金流？

加速回款，延迟支付 在企业经营中，如果你能缩短客户的账期，哪怕只缩短5天，对现金流的改善都是惊人的，在合规的前提下，尽量利用供应商的账期，这听起来像是在占便宜，但这其实是商业博弈中的生存智慧，对于个人也是一样，利用信用卡免息期等金融工具（前提是全额还款），实际上也是在优化个人现金流的周转效率。

哪怕牺牲一点利润，也要保住现金流 这是我给很多中小企业主的建议，如果客户愿意现结，哪怕价格低一点，我也建议你接这个单；如果客户要求账期拖得很长，哪怕利润再高，也要慎重，因为高利润带来的诱惑，往往掩盖了无法回款的巨大风险，在这个时代，落袋为安的钱，才是真的钱。